Llámalo el doble golpe.
Muchos estadounidenses mayores, los baby boomers y los GenXers, se enfrentan a un "dilema de doble deuda" que conlleva tanto la deuda estudiantil como los préstamos 401 (k).
"Agregar un préstamo 401 (k) a la deuda estudiantil existente es como agregar insulto a la lesión", dijo Alonzo Nieva, consultor de educación para planes de retiro para BOK Financial®.
Y, sin embargo, está sucediendo cada vez más a menudo.
Los prestatarios mayores que aún están pagando préstamos estudiantiles tienden a tener saldos más altos que los prestatarios más jóvenes, y menos tiempo para pagar los préstamos. Un estudio reciente muestra que mientras que la deuda estudiantil promedio para los prestatarios de la Generación Z es de $27,900 y $46,400 para los millennials, los prestatarios de la Generación X deben $51,400 y los baby boomers $58,300.
Alrededor del 30% de los boomers y el 32% de los prestatarios de la Generación X con deuda estudiantil también han obtenido un préstamo 401 (k), según el estudio. "Creo que hay mucho espacio para la educación en préstamos 401 (k) y muchos malentendidos que abordar", dijo Nieva.
Soluciones a corto plazo, implicaciones a largo plazo
"Un préstamo 401 (k) ciertamente puede ayudar a las personas a salir de un aprieto, pero generalmente no es la opción correcta ni la mejor", dijo Nieva, especialmente si tiene deudas adicionales como préstamos estudiantiles.
Muchas personas no entienden completamente cómo funcionan los préstamos 401(k), dijo. Algunos toman decisiones en pánico o en el último minuto sin tomarse el tiempo para considerar si la decisión es correcta para ellos y su situación financiera actual.
Los empleados tienen la capacidad de tomar un préstamo de su 401 (k), y al igual que otros préstamos, tiene que ser devuelto. Por lo general, puede pedir prestado $50,000 o el 50% de su saldo concedido en su plan de retiro, lo que sea menor. No hay verificación de crédito para tomar el retiro y, por lo general, no hay consultas sobre cómo los prestatarios usarán el dinero.
Es rápido, es fácil y la gente a menudo lo ve como dinero gratis, pero ese no es exactamente el caso.
"En esta situación, usted es el banco y el prestatario", dijo Nieva. "Puede ser un recurso valioso para algunas personas en algunas situaciones. Pero la desventaja es el costo de oportunidad".
Tal vez se está pagando a sí mismo un interés del 5% sobre fondos que podrían haberle generado un rendimiento del 10% al 15%.
"Hacer esto continuamente afectará sus números generales de jubilación", dijo. "Te estás aislando de rendimientos potencialmente más altos".
La recuperación de la inversión
Nieva dijo que las personas no son excelentes para autocontrolarse y pueden no sentirse tan obligadas a pagarse a sí mismas de manera oportuna como lo harían si estuvieran pidiendo prestado a un banco.
"Las personas a menudo se sorprenden cuando renuncian, o son despedidas, y tienen un saldo de préstamo pendiente", dijo. "Si está pagando a través de deducciones de nómina y ya no es un empleado, el empleador tiene que cobrarle ese dinero de otra manera".
Una vez que deja ese empleador, tiene un corto período de tiempo para pagar el saldo pendiente; si no lo cancela en su totalidad a los ojos del IRS, el saldo restante se trata como una distribución de su cuenta de retiro.
"Si eso sucede, el saldo restante se agrega a sus ingresos para ese año y podría llevarlo a un nivel impositivo más alto, y luego tiene que pagar impuestos sobre él", explicó. Además, si es menor de 59 años y medio, el IRS considerará su préstamo como una distribución y puede imponer una multa del 10%.
Agregar estas multas e implicaciones fiscales podría afectar la capacidad de un prestatario para pagar otros préstamos estudiantiles similares a la deuda. Para cualquiera que esté considerando un préstamo 401(k), Nieva tiene algunas sugerencias:
- Haz tu investigación. Asegúrese de entender cómo funciona y los posibles resultados de los préstamos.
- Tenga un plan de recuperación y una fecha límite. Cree un cronograma de pagos con fechas límite que sepa que puede cumplir y cumplirá.
- Hable con un asesor financiero sobre otras opciones. Explore posibles alternativas para encontrar la opción adecuada para su situación.
"Todos hemos estado en situaciones financieras difíciles", agregó. "Con los préstamos 401 (k), se trata de ser honesto consigo mismo y conocerse lo suficientemente bien como para saber si el pago es realista para usted y si podrá compensar la diferencia en su contribución general para la jubilación".
Lo ideal es evitar tener ambos tipos de deudas, dijo.
Pero, si tiene ambos, considere conversar con un profesional para obtener información sobre cómo las tasas de interés y las implicaciones fiscales funcionan juntas, y cómo priorizar el pago de los préstamos.
"Tendrán las herramientas y una nueva perspectiva para ayudarlo a crear un plan de juego de pago", dijo. "Y podrían compartir algunos Recursos de planificación financiera para ayudar a reducir el riesgo de entrar en un aprieto financiero en el futuro".
. © 2024 BOKF, NA.